Kimi推动AI应用端预期提升！市场波动不改这些ETF配置预期！

周末，我们系统的舆情分析显示，AI、人工智能再度人气爆棚。它们因何激动？还是Kimi这把火点燃了预期。

Kimi火了！讲实话火爆程度比我们预期的要强，这是好事！标志着国产大模型起码有人看好了！“长文本处理”起码是一个特长，这不在Apple Store排行榜上也可以看到Kimi了，很棒！

不过我们也分析过，Kimi实现的这种功能，其实按说对于大厂不是太高的技术壁垒。这不，文心一言马上要支持200-500万字了的长文本了。只是Kimi现在是免费收人气，百度文心一言4.0一个月还要50几块。

不过，百度在企业级服务方面似乎迎来了转机，苹果手机即将标配AIGC服务，全球本来选定谷歌的 Gemini，但由于一些公开原因，只能在中国市场选择本地合作商。百度文心一言4.0目前中文处理确实和ChatGPT4.0一个级别，除了多模态差得比较多。消息称，苹果与百度开始了接触。

总体上，有一种感觉，Kimi和百度，有望让市场进一步高看国产大模型一线，投资市场会有进一步的反馈。

其他大模型也不甘于落后，360马上推出AI浏览器，支持500万字，好样的！否则周鸿祎不好意思再给别人天天吹AI了！

阿里通义千问干脆掀桌子了，准备直接支持千万字长文本处理。其实通义千问现在已经内嵌于钉钉了，日常写写代码搞搞日常支持都足够了。

大模型的关键，在于有没有付费场景。文心一言现在可以从几百万人手里每个月拿走50几块，那么长文本处理也有希望。以后Kimi搞个高级会员版就行了，而消息面上万兴科技急于蹭上Kimi，从侧面也表明Kimi在企业级一侧有望赚到钱。

那么机构直接说了，长文本AI能落地的应用场景“法律文本、合同文本、知识库学习、阅读、客服等需要文本知识输出场景的应用”，大体还是文化传媒领域，应该说传媒ETF的逻辑继续增强。而算力则变身为辅助力量，AI两大确定方向此起彼伏，给力。

官媒都开始兴奋了，说“中美之间的实际差距在缩小”，对此我们不评论，但起码现在国产大模型有了创新的地方，跟着兴奋也没错。

这张图是N次展示！应用端传媒、游戏ETF是大模型发展的终端受益者，技术不破就锁仓了。而算力类的通信、5G、大数据、云计算等则会被需求带动，有硬逻辑保障。AI（人工智能）ETF则是综合产业链上下游的品种。

周五市场大跌，你有没有顺便增配？

连“教主夫人”都忍不住提及Kimi了。近期A股最大的卖家内资主力，同样也在盘中做多AI应用端方向，使传媒成为两市唯一涨幅超过1%的品种。

我们上周曾经撰文感慨过传媒ETF踏过了12.22耻辱柱，如今却迎来了更美的好风光，加油！

国产创新之光在熠熠生辉，长本文之后，更多的AI玩法可能也会随时冒出来。让我们继续期待下一个Kimi，也许明天就有！